COMERCIALIZAMOS EL TAMAÑO DE LA INDUSTRIA DE RECICLAJE DE CATALIZADORES PARA AUTOMÓVILES EN 2017📈
POSTED BY ALICE
Hemos pasado las últimas semanas investigando la escala y el alcance del mercado del reciclaje de convertidores catalíticos, "dimensionando el mercado" de la industria para 2017. Y lo que se ve inmediatamente es que esta "nueva" industria, que apareció hace sólo dos décadas, sigue generando dinero.
En primer lugar, analizamos la industria del automóvil, el sector clave para la demanda de metales del Grupo Platinum. A partir de ahí, intentamos entender de dónde provienen todos los MGP y cómo la oferta satisface la demanda.
Industria Automotriz
Volumen de producción
Estimamos que la producción mundial de automóviles es de aproximadamente 100 m. por año. China es el mayor fabricante con 29 millones de unidades producidas anualmente, seguido de:
- China: 29m. unidades
- Europa: 23m. unidades
- Otras regiones: Unidades de 20 m.
- Norteamérica: 18m. unidades
- Japón: 10m. unidades
Nota: La producción de vehículos en China es impulsada por los tradicionales "Cuatro Grandes" fabricantes nacionales de automóviles: SAIC Motor, Dongfeng, FAW y Chang'an.
Tipos de motores
Cuando se trata de catalizadores para automóviles, es importante saber cuál es el principal tipo de motor que se produce anualmente en la industria.
Los motores de gasolina son los más comunes para los automóviles, con alrededor de 75 millones de unidades producidas, lo que representa alrededor del 75% de los 100 millones de automóviles producidos anualmente. Le siguen los motores diesel con 19 millones de unidades al año. Por último, los motores eléctricos, que están adquiriendo cada vez más importancia en la industria del automóvil, con 6 millones de unidades producidas.
Con el escándalo de la Diesel Gate, tanto los productores como los consumidores tienden a dejar de confiar en los motores Diesel y se inclinan cada vez más por la compra de motores de Gasolina - o Eléctricos para aquellos que pueden permitírselo. A medida que los motores de gasolina utilizan más paladio, el precio de este metal precioso está subiendo. Por otro lado, la caída de la demanda de Diesel ha impactado negativamente en el precio Platinum.
Evolución del Reciclaje de Automóviles
Las tasas de reciclado en Europa (y en todo el mundo), que se sitúan en torno al 25-30%, siguen siendo decepcionantemente bajas. Un gran número de vehículos dados de baja han desaparecido en los últimos años, por lo que la Comisión Europea ha introducido una Directiva sobre vehículos al final de su vida útil con el fin de que estos vehículos sean legalmente desguazados. El objetivo es que al menos el 85% de sus materiales y residuos peligrosos sean despojados y reciclados. El gran problema, sin embargo, es que la CE no sabe dónde están y muchos se quedan en el olvido.
El desguace ilegal explica parte de la discrepancia, exportando más a los mercados emergentes, aunque las exportaciones no llevan necesariamente a los catalizadores de automóviles en ellos. A menudo, debido a la falta de legislación sobre emisiones o a la falta de aplicación en algunos países, los catalizadores para automóviles se cortan del vehículo y se quedan atrás para ser reciclados.
Con catalizadores de automóviles que representan entre el 30 y el 50% del valor neto de la chatarra de los vehículos, esta práctica puede sesgar las cifras de notificación, ya que el reciclado de los MGP se produce en un año diferente al del desguace de los vehículos.
Los países de Europa cuentan con diversos programas de desguace. Algunos ofrecen una pequeña prima para los coches viejos, ya que podrán vender piezas o reciclar parte del material, como los MGP; otros cobran una prima.
Los vehículos dados de baja en Europa representan alrededor de 14-15 millones de unidades al año, aunque las estadísticas sobre vehículos desguazados están muy subestimadas, a menudo en un 50%.
El reciclaje de catalizadores para automóviles en Europa aumentó un 9% en el caso del Platino, debido a los mayores niveles de desguace de los motores diesel, y un 17% en el caso del Paladio, a 0,4 m. oz. (12 toneladas) y 0.5m. oz. (15 toneladas) respectivamente en 2017. Este aumento se produjo después de unos años de estrechez con precios bajos de los productos básicos, lo que motivó a los recicladores a aferrarse a su metal.
¿De dónde vienen estos PGM's?
A partir de hoy, los metales preciosos del grupo proceden de diferentes industrias. Hoy vamos a ver cuánto platino y paladio se producen en todo el mundo y de dónde proviene. Como este blog se centra en los convertidores catalíticos, vamos a echar un vistazo particular a la industria de los catalizadores para automóviles.
🟢 Producción minera: 12.6m. oz. (393,9 toneladas)
Obviamente, el primer proveedor de MGP es la industria minera. Desde 2009, la producción minera aumentó en 2.38% alcanzando 12,663m. oz. (393,9 toneladas) en 2017.
🟢 Desecho de joyería: 0.7m. oz. (22 toneladas)
La chatarra de joyería antigua es la última forma de recuperación de la PGM, pero debe tenerse en cuenta. A pesar de que la industria está en declive, en un 6,7% desde 2009, todavía representa 0,708 millones de onzas. (22 toneladas) en 2017.
🟢 Catalizadores usados para automóviles: 3.4m. oz. (104 toneladas)
Desde el año 2000, el reciclaje de catalizadores de automóviles ha ido en continuo aumento. Tanto Platinum como Palladium han alcanzado nuevos récords de reciclaje - 1.2m. oz. (37 toneladas) y 2.2m. oz. (67 toneladas) respectivamente - impulsadas por diversos programas de desguace tras la "Puerta Diesel".
En Norteamérica, el reciclaje de platino aumentó en un 1% y el de paladio en un 8% hasta 0,5 m. oz. (14 toneladas) y 1.2m. oz. (37 toneladas) respectivamente. Los EE.UU. están más orientados a los coches de gasolina que tienen más paladio y rodio en sus convertidores catalíticos.
En Europa, el reciclaje de Platino aumentó un 9%, alcanzando los 0,424 m. oz. (13.2 toneladas) mientras que el paladio aumentó en +16.63% alcanzando 0.477m. oz. (14,8 toneladas) en 2017. Esto convierte a Europa en la segunda mayor recicladora de catalizadores para automóviles.
Japón, por otra parte, disminuyó en el reciclaje de PGM de catalizadores de automóviles con un -3% para el platino y un -2% para el paladio. La tierra del sol naciente registró respectivamente 0.07m. oz. (2 toneladas) y 0.1m. oz. (3 toneladas)
China tiende a sacar de la carretera a los coches más viejos y, por lo tanto, el volumen de catalizadores aumenta cada año. El reciclaje de platino subió a 0.07m. oz. (2 toneladas) y Palladium subió un 22% a 0.2m. oz. (6 toneladas).
Por último, el Resto del mundo también incrementó sus volúmenes reciclados de catalizadores de chatarra en un 6%, alcanzando los 0.2m. oz. (6 toneladas) tanto para Platino como para Paladio.
Esto hace que la recuperación combinada de Platino y Paladio a nivel mundial sea de 3.4m. oz. (104 toneladas) anuales y Norteamérica es claramente el país líder en el reciclaje de catalizadores para automóviles con el 49% de la recuperación mundial de MGP en 2017.
Norteamérica es claramente el país líder en el reciclaje de catalizadores de automóviles con el 49% de la recuperación mundial de MGP en 2017.
¿Cuál es la demanda de MGP?
Después de analizar los diferentes proveedores de PGM's, podemos estimar el suministro anual aproximado en 16,717m. oz. (519,9 toneladas). Desde 2009, la tasa de producción es de aproximadamente +11.5% con más y más PGMs producidos alrededor del mundo.
Por otro lado, la demanda global fue de 17.97m. oz. (559 toneladas) en 2017, lo que representa una tasa de evolución de las MGP de +27,37% desde 2009.
La demanda se está volviendo más alta que la producción real
Desde 2011, la demanda global de MGP es cada vez mayor que la oferta real que la industria puede ofrecer. Por lo tanto, los precios de PGM están aumentando globalmente, lo que hace que sean cada vez más raros.
Enfoque Rhodium
El rodio es un metal precioso específico con muy poca información disponible, pero según nuestra investigación, la producción anual alcanzó más de 1.000.000 onzas, con más del 80% procedente de las minas de Sudáfrica.
Sin embargo, podemos estimar que el suministro de rodio a partir del reciclado de catalizadores de automóviles usados fue de alrededor de 272.000 onzas (7,7 toneladas) para 2017.
¿Qué tamaño tiene el mercado de los catalizadores?
En 2017, 1.2m. oz. (37t) de Platino y 2.2m. oz. (67t) de paladio se reciclaron a partir de catalizadores de automóviles usados.
En 2017, el precio promedio anual de Platino alcanzó los $949/onza y el precio promedio anual de Palladium alcanzó los $868/onza.
Esto significa que, en 2017, Platino y Paladio provenientes del reciclaje de catalizadores de automóviles generaron aproximadamente:
1,200,000 oz. x $949 = $1,138,800,000
2,200,000 oz. x $868 = $1,909,600,000
El suministro de rodio es bastante difícil de estimar, ya que normalmente no se registra. Sin embargo, normalmente representa el 8% de los MGP reciclados por las industrias catalíticas de chatarra. Si tomamos la base de 3,4 moz (104 toneladas métricas), esto representa aproximadamente 272.000 onzas (7,7 toneladas) de rodio.
En 2017, según nuestras estimaciones, se recuperaron 272.000 onzas (7,7 toneladas) de rodio de catalizadores usados y el metal se comportó muy bien, aumentando en un 59,4% y alcanzando los 1.105 dólares/onza, lo que significa que el valor global del rodio reciclado fue:
272,000 oz. x $1.105 = $300,560,000
Así, utilizando estas 3 cifras, podemos estimar el valor total del reciclaje catalítico de chatarra en 2017:
$1,38,800,000 + $1,909,600,000 + $300,560,000
= $3,348,960,000
" La industria del reciclaje de catalizadores de automóviles tenía un valor de 3.348.960.000 dólares en PGM (Pt + Pd + Rh) reciclados en 2017 para un volumen de 3,67 millones de onzas. (111,7 toneladas)."
En 2017, 3.672 Moz. (111,7 toneladas) de MGP.
También podemos imaginar estos números como cubos de metal sólido
Esta es la representación real de la cantidad de MGP que se produjeron en 2017.
Como puede ver, si estos PGM estuvieran frente a usted en una habitación, no ocuparían tanto espacio. No olvides que aunque no son inmensos, su valor total es de unos 3.348.960.000 dólares.
A nivel mundial, el suministro de platino y paladio proviene principalmente de la minería y el reciclaje autocatalítico.
Entonces, ¿qué necesitas recordar de este artículo?
Alrededor de 100 millones de coches se producen cada año con más motores de gasolina producidos desde el escándalo "Diesel Gate" (75m. motores de gasolina; 19m. motores diesel; 6m. motores eléctricos).
Además, cada año se reciclan en el mundo aproximadamente 27 millones de vehículos al final de su vida útil.
En 2017, con 1.2m. oz. (37 toneladas) de Platino, 2.2m. oz. (67 toneladas) de Paladio y 0.272m. oz. (7,7 toneladas) de rodio reciclado a partir de catalizadores usados, el tamaño del mercado de la industria de los convertidores catalíticos de chatarra se aproxima a 3.348.960.000 dólares, lo que la convierte en la segunda mayor fuente de MGP después de la industria minera.
Una reglamentación más estricta y el creciente desarrollo de los motores eléctricos acelerarán el número de vehículos al final de su vida útil en las economías desarrolladas. Esto nos lleva a predecir un aumento significativo en el volumen de material reciclado, pero considerando que la demanda de MGP es incierta, no podemos predecir este impacto en los precios de mercado....
